比特幣新手入門︰加密貨幣投資教學Step by Step

前言｜即使不投資也必須瞭解！加密貨幣常見Q&A

如果你曾上網查過「加密貨幣是什麼」，很可能搜尋結果一出現，立刻就被一堆技術用語搞得頭昏腦脹，什麼區塊鏈、去中心化、密碼學……光是想到要搞懂這些名詞就讓人卻步。
寫作本書的初衷，就是想用最通俗的方式，帶領讀者掌握「該知道的事情」就好。如果對區塊鏈的技術細節有興趣，就不是本書的範疇了。我會以簡單明瞭的文字搭配圖片，說明各式幣圈術語、加密貨幣的種類、為什麼會漲跌、怎麼買進你的第一顆加密貨幣等等，目的是為讀者起個頭，避免大家被複雜難懂或真假難辨的資訊淹沒。

Q1：加密貨幣是什麼？
你可能聽過很多不同的稱呼，像是虛擬貨幣、虛擬通貨、虛擬資產、數字貨幣、數位貨幣……等等，英文叫做Cryptocurrency，或簡稱Crypto，其中又有分Coin跟Token。在日常情境中，這些名詞幾乎都指同一件事，就是加密貨幣。「加密貨幣」四個字，也是業界最常見且最標準的講法。

Q2：一定要一次買一顆比特幣嗎？
不用。這是一個很常見的誤解，比特幣的單位可以被分割得非常小，切割的最小單位是「聰」(Satoshi)，所以理論上可以只買0.00000001顆比特幣。（但大多數交易所有最小下單金額限制，所以不見得允許你下這麼小的訂單。）以太幣與其他加密貨幣也可以分割成很小的單位，不一定要一次買一顆。重點是投入的「金額」，而不是購買的「顆數」。

Q3：要準備多少錢投入比較好？
加密貨幣為高風險投資，即便忽視加密貨幣的高波動性，也仍可能碰到穩定幣脫鉤、交易所倒閉等風險。在加密貨幣的世界中不存在如銀行存款、美國公債等極低風險的商品。因此，只建議投資「承擔得起完全虧損的錢」。

Q4：我要買什麼幣？何時賣出比較好？
請看本書第4章，先擬定策略與風險上限，新手可先瞭解市值較大的主流幣種，並根據不同策略決定不同的進出點。另外也可參考本書1-2，瞭解加密貨幣估值的困難與可能影響幣價的因素。

Q5：幣圈賺的錢真的領得出來嗎？
只要透過正規、合法的交易所，將加密貨幣換回法幣是非常簡單的。你可以透過台灣交易所換成台幣匯回銀行帳戶，或是直接透過加密貨幣簽帳卡用於日常刷卡消費，請看本書2-6。此外，也可以參考本書2-8，透過幣安法幣出金功能匯出美元。

Q6：加密貨幣可以拿來日常消費嗎？
加密貨幣可以透過加密貨幣簽帳卡消費，刷卡時會自動將帳戶中的加密貨幣轉換成法幣來支付。少部分商家直接支援加密貨幣支付，不過目前在台灣還不普及。

Q7：加密貨幣投資要繳稅嗎？
加密貨幣收入需要申報，自然也需要繳稅，不過加密貨幣所得屬於境內所得或海外所得，目前仍無定案。由於目前法規仍在持續發展中，因此建議保存好自己的出入金與交易紀錄，並在需要時諮詢會計師。

Q8：什麼是KYC？為什麼要驗證身分？
KYC 是「Know Your Customer」（認識你的客戶）的縮寫，是金融機構用來確認客戶身分的標準程序。加密貨幣交易所也被要求進行KYC，因此註冊交易所時通常需要上傳身分證件、駕照或護照，有時還需要人臉辨識，請看本書2-1、2-2。

Q9：錢包和交易所帳戶的區別是什麼？
錢包（或稱自託管錢包）像是你口袋內的皮夾，或是你家裡的保險箱，你擁有完全的控制權，但也要負完全的保管責任，請看本書第3章。交易所帳戶則類似於銀行帳戶，由交易所保管你的資產，交易所提供更方便的交易平台與理財產品，但使用者需承擔交易所倒閉的平台風險。

Q10：私鑰和助記詞是什麼？
兩者是類似的東西，私鑰是一串代碼，是自託管錢包的鑰匙，誰擁有了私鑰，就可以擁有錢包的最高權限，可以動用裡面的資產、與各種協議互動等等。因為私鑰太難記，因此大多數錢包會把私鑰轉換為助記詞，助記詞通常是12或24組英文單字，誰擁有了助記詞，同樣可以擁有錢包的最高權限。無論是私鑰或助記詞，都必須妥善保管，萬一弄丟了沒有任何單位可以救回，請看本書第3章。

Q11：為什麼有這麼多不同的「鏈」？
不同的區塊鏈就像不同的國家，或是不同的高速公路，彼此之間是各自為政的，有各自的交易速度、安全性、手續費等等，不同條鏈上也有各自的生態系、DApp、代幣等等。相關內容請看本書〈幣圈入門101〉。

Q12：交易所會不會倒閉？倒閉了錢怎麼辦？
歷史上曾發生多次加密貨幣交易所倒閉的事件，請看本書5-5。以FTX的經驗來說，若交易所破產，你會成為交易所的債權人，接下來要面對漫長且不確定的清算程序，才有機會取回裡面的資金。這也是為何很多區塊鏈上的「鯨魚」（指資產部位很大的人），往往會用「自託管錢包」來保管加密貨幣。使用錢包管理資產的方法，請看第3章。

Q13：NFT跟加密貨幣有什麼不同？
NFT是「非同質化代幣」，每一個NFT都有獨一無二的數位所有權證書，所以有藝術品、會員卡等應用，請看本書1-1。與 NFT相對的是「同質化代幣」，也就是比特幣、以太幣等加密貨幣，這些代幣是「同質化」的，意味著我手中的比特幣跟你手中的比特幣一模一樣。

Q14：投資加密貨幣有保證收益嗎？
沒有。任何宣稱「保證收益」的若非詐騙，就是沒有完全揭露風險。像是交易所內的活期與定期存款，雖說是保證幣本位的本金，不過投資人仍需承擔平台風險；一些鏈上理財、低風險策略也是如此。關於理財策略與相關風險，請看第4章。

Q15：加密貨幣怎麼轉帳？
要透過區塊鏈轉帳，必須確定發送方的「幣、地址、鏈」與接收方的「幣、地址、鏈」完全一致，這三者只要有其中一項不同，就有可能收不到幣，一定要格外小心，詳細操作步驟請看本書2-3。如果是同一個交易所，通常有內轉的功能，可以免除手續費，像是幣安就可以透過「發送」>「發送給幣安用戶」來轉帳。

Q16：直接買比特幣ETF或微策略等持有比特幣的美股可行嗎？
在台灣，目前僅限具有「專業投資人」身分才可購買在美發行的比特幣ETF。所謂專業投資人包括專業機構投資人、高淨值投資法人、高資產客戶、屬於專業投資人之法人或基金，及屬於專業投資人之自然人。至於購買微策略等持有加密貨幣的上市公司股票，雖然可以透過複委託或美股券商的方式購買，但這樣的做法比較「間接」，而且額外承擔了這些上市公司持有的其他資產、槓桿以及公司治理風險等等，對散戶而言，購買這類美股券商反而增加了理解的複雜性，直接購買加密貨幣現貨會是更單純、更直接的方式。

Q17：聽說可以用加密貨幣買美股？
如果是直接透過加密貨幣買美股，其實買的是「代幣化美股」，是比較間接的購買方式。代幣化美股是由發行商推出，與美股1：1錨定的加密貨幣。雖然確實有這樣的產品，但要承擔脫鉤風險、流動性風險，以及發行商或託管人的平台風險等等。

Q18：若不幸發生事故或往生，加密貨幣資產要怎麼處理？
如果是「自託管錢包」，只要確保繼承人擁有錢包的助記詞或是私鑰，就可以擁有錢包內資產的完整擁有權；反之，若繼承人沒有助記詞或私鑰，無論如何也無法取得錢包內的資產。如果是在交易所，目前幣安提供了「緊急聯絡人」的功能，用戶可以在「安全性」設定中新增緊急聯絡人，當帳戶長時間不活動後，幣安會向緊急聯絡人發送電子郵件和簡訊，對方即可選擇提交遺產申訴。

Q19：在台灣買賣加密貨幣會不會違法？
不會。在台灣交易、持有加密貨幣是合法的，甚至也有上市公司如智通（8932）、大豐電（6184）宣布將比特幣納入公司資產。不過，政府已將交易平台納入監管，僅有已完成洗錢防制法令遵循聲明之虛擬通貨平台才能提供交易服務。

Q20：我投資加密貨幣，會變成詐騙的共犯嗎？
不會。加密貨幣本身是一個中立的技術，雖然這個工具被詐騙集團所利用，但不能因此將它貼上犯罪的標籤。就像現金被用來逃稅、名畫被用來洗錢、黃金被用來走私，這些工具本身都沒有錯，錯的是使用工具的人。而持有現金、名畫、黃金的你，自然也不會被當成共犯。

Q21：我不投資加密貨幣，還需要看這本書嗎？
詐騙集團之所以愛用加密貨幣詐騙，正是因為大多數人對它不熟悉，不知道加密貨幣有哪些、不曉得去哪裡查證、不知道哪些是合規的交易所……等等。只有越瞭解這項商品，才能更好地保護自己，跟要不要投資沒有直接關係。即使不打算投資，仍建議至少讀完本書的第1章和第5章，未來面對加密貨幣相關事務時才不容易被誤導。

前言｜即使不投資也必須瞭解！加密貨幣常見Q&A

如果你曾上網查過「加密貨幣是什麼」，很可能搜尋結果一出現，立刻就被一堆技術用語搞得頭昏腦脹，什麼區塊鏈、去中心化、密碼學……光是想到要搞懂這些名詞就讓人卻步。
寫作本書的初衷，就是想用最通俗的方式，帶領讀者掌握「該知道的事情」就好。如果對區塊鏈的技術細節有興趣，就不是本書的範疇了。我會以簡單明瞭的文字搭配圖片，說明各式幣圈術語、加密貨幣的種類、為什麼會漲跌、怎麼買進你的第一顆加密貨幣等等，目的是為讀者起個頭，避免大家被複雜難懂或真假難辨的資訊淹沒。

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作者序｜想一窺「圈內」世界？本書是你最放心的安全嚮導

因為經營《蘋果仁》網站（現更名為：果仁）的關係，我一直對於新奇的科技很有興趣，在2017年時首度買進了人生第一顆比特幣，還用比特幣買了一塊蛋糕。
蛋糕的味道怎麼樣我已經不記得了，但用比特幣支付的新奇感倒是很有印象，當時還不知道原來比特幣轉帳這麼慢，轉給店員時還呆站在櫃檯前等了很久。
不過，就跟所有早期入圈的人一樣，我雖然買得很早，但一樣賣得很早，所以沒有達成抱著比特幣退休的成就。儘管如此，我從那時起也會時不時地關注一下區塊鏈的發展，順便關心一下當初用來買蛋糕的比特幣已經成長幾倍了。
時間快轉到2020、2021年左右，當時有各種交易所和平台積極地在台灣擴展，我認為有必要更深入了解一下這個產業，於是一口氣註冊了一堆交易所，還首度嘗試了C2C場外交易（就是一手交錢、一手交幣，現在已經不能這樣做了）。當時賣幣的櫃檯人員，第一句話就是問我：「你要幾U？」我愣了一下：「呃……什麼U？」最後總算成功換到了人生中第一筆比較大額的USDT（註：USDT是一種穩定幣，詳見1-1），正式開啓交易生涯。
當時雖然是初入幣圈，不過我已經有多年的股票投資以及跟銀行打交道的經驗，所以立刻發現很多東西是相當類似的：幣圈裡同樣有期貨、同樣有各種期權商品，交易所的服務相當類似於銀行，甚至還有抵押貸款。我也很快地發現，很多幣的波動雖然大，但似乎沒有外人想像的那麼恐怖；幣圈雖然跟傳統金融的各種資產估值的方式很不一樣，但似乎也不是無跡可尋。
「圈外人」覺得如叢林猛獸的加密貨幣，似乎沒有那麼可怕。
在這短短幾年裡，我經歷了許多幣圈大事，諸如DeFi Summer、519血洗、NFT熱潮、迷因幣熱潮、跟群友玩GameFi、碰到FTX倒閉……回想起來，真是一段刺激熱鬧的時光。
然而，就在我越來越熟悉幣圈的同時，發現很多人雖然想要踏進這個圈子，卻經常卡在一些很入門的地方，像是不知道怎麼入金、不曉得怎麼轉帳，甚至無法分辨哪些平台是可信的、哪些是詐騙等等。透過網站讀者的回饋，我也看到非常多對幣圈的誤解和詐騙的案例。許多人似乎誤以為一顆比特幣要幾百萬台幣，所以買不起；也有些人是偷偷摸摸地問我要怎麼買幣，似乎以為買賣加密貨幣是見不得人的行徑；LINE社群裡一天到晚有人在詢問詐騙的平台是否可靠、能否把匯出去的加密貨幣取回等等。
所以我把自己的經驗，寫成《蘋果仁》網站上的一篇篇文章，幣安交易所也因此在2024年邀請我加入「幣安隊長計畫」，我有更多資源可以學習、分享加密貨幣的各種資訊給網站讀者。
一直以來幣圈都背負著「投機、詐騙」的誤解與臭名，不過，風向慢慢變了，加密貨幣開始「正規化」了，穿上了皮鞋西裝，走進了華爾街，不再是當年屁孩們的玩具。來到2025年，在現在這個時間點，相信已經很少人認為加密貨幣是見不得光的產業了，畢竟比特幣ETF已經上市、川普簽署行政命令，將比特幣作為美國戰略儲備、各國監管法案陸續出爐、許多美國甚至台灣的上市公司，也將把比特幣納入公司資產，台灣這邊也開始開放銀行試行虛擬資產保管的業務。
我絕對不會鼓吹「每個人都應該投資加密貨幣」，本書也一再提及「加密貨幣毫無疑問地是高風險投資」，所以你當然可以不要投資加密貨幣，這是很合理的個人選擇。然而，在各國政策逐漸轉向及大型投資機構的推波助瀾下，加密貨幣或許很快就會成為一個不可忽視的資產類別。如果你對投資有興趣，不妨稍微研究一下；即便不投資，也至少要瞭解加密貨幣是什麼。
這就是我寫作本書的出發點。這本書不是投資心法，也沒有財富密碼，而是你的安全嚮導。我將從最基本的「加密貨幣是什麼」開始談起，一路談到有哪些種類、有哪些詐騙，避免走入真假難辨的陷阱；也談及實務操作的方法，包括怎麼買、怎麼交易、怎麼出金，以及各種交易策略有哪些風險。
加密貨幣的領域極大極廣，而且發展迅速，不是任何一本書有辦法完整覆蓋的，但，這本書會是你初入幣圈的入門磚，你將會看得懂新聞在講什麼、大家在討論什麼，想要實際下場操作，本書也會一步步帶領你。

作者序｜想一窺「圈內」世界？本書是你最放心的安全嚮導

因為經營《蘋果仁》網站（現更名為：果仁）的關係，我一直對於新奇的科技很有興趣，在2017年時首度買進了人生第一顆比特幣，還用比特幣買了一塊蛋糕。
蛋糕的味道怎麼樣我已經不記得了，但用比特幣支付的新奇感倒是很有印象，當時還不知道原來比特幣轉帳這麼慢，轉給店員時還呆站在櫃檯前等了很久。
不過，就跟所有早期入圈的人一樣，我雖然買得很早，但一樣賣得很早，所以沒有達成抱著比特幣退休的成就。儘管如此，我從那時起也會時不時地關注一下區塊鏈的發展，順便關心一下當初...

作者序｜想一窺「圈內」世界？本書是你最放心的安全嚮導
前言｜即使不投資也必須瞭解！加密貨幣常見Q&A

幣圈入門101｜進入幣圈前必知的各種名詞
・交易所、鏈、地址・幣圈常見術語・幣圈新聞專有名詞・代幣、項目、投資相關專有名詞・社群平台常用術詞與俚語

第1章｜加密貨幣的定義、種類與價值
1-1常見的加密貨幣種類
・比特幣・公鏈幣・平台幣・迷因幣・穩定幣・遊戲幣・治理代幣・RWA代幣・隱私幣・功能型代幣・NFT・其他各式各樣的加密貨幣・同時具備多種用途的代幣
1-2如何評估一個幣的價值
・先談市值：為何有的幣價那麼高、有的價格那麼低？・「代幣經濟學模型」是什麼？・加密貨幣有「基本面」嗎？・價格是各方角力拉扯的結果
1-3暴富故事很常見，但不要有錯誤期待
・狗狗幣狂潮：盯著推特買入的人都賺翻了・不輸狗狗幣的模仿者：瘋狂的柴犬幣・NFT狂潮：帶了一堆人進圈・GameFi熱潮：大家一起開著StepN跑步・川普幣：看到川普發文後買進，大賺上億・早期ICO的代幣，回頭來看價格都極低・各式各樣的空投，講不完・還有更多爆富故事可以講，但重點是……
1-4投資加密貨幣應該具備的八個心態
・風險意識：只投資虧損得起的錢・分散布局：加密貨幣種類多，避免過度集中・定期定額：平滑投入成本・心平氣和：忽略短期波動，保持內心平靜・小心為上：選用安全的儲存方式・克服貪婪：用軼聞態度面對暴富故事・學習心態：面對經常出現的新名詞・留意各國法規進展

第2章｜買進人生第一份加密貨幣
2-1把台幣匯入交易所：透過MAX交易所入金
・MAX交易所註冊流程・如何將台幣匯入
2-2註冊幣安交易所
・幣安交易所註冊流程
2-3將資產從MAX轉至幣安
・轉幣流程
2-4幣安App介面介紹
・首頁：所有功能的入口・行情：瞭解現在有哪些最熱門的幣種・交易：現貨交易的入口・幣安「資產」內各種帳戶的用途・添加資金、發送、劃轉的差異・如何查看幣安帳戶的歷史紀錄（資金流水、出入帳紀錄、申購紀錄）
2-5買進第一份加密貨幣
2-6把加密貨幣換回法幣
・在幣安交易所把加密貨幣換回穩定幣・透過加密貨幣簽帳卡刷卡消費
2-7透過外國交易所將資金匯回台灣
・註冊Kraken交易所
2-8透過幣安法幣出金功能匯出美元

第3章｜用不到也該知道的「自託管錢包」
3-1冷錢包、熱錢包是什麼？
・私鑰、助記詞與地址・錢包
3-2從零開始，創立一個新錢包
・熱錢包建立流程・把資產轉進錢包內・在別條鏈再試一次看看
3-3與第一個DApp互動
3-4幣安錢包使用教學

・如何使用幣安錢包交易・如何使用幣安錢包連接DApp

第4章｜加密貨幣的投資與理財方式
4-1持幣HODL：拿著現貨不賣
・「交易對」與「交易深度」・HODL策略的風險
4-2定投策略的好處與風險
・定投策略的優點：低點買得多・定投策略的缺點：高點買得少・如何設定幣安定投・定投策略的風險
4-3幣安理財：活期與定期產品
・幣安的活期與定期產品安全嗎？・獎勵的收益從何而來？・活期與定期的年化利率・幣安的「定期」與「活期」・「活期」與「定期」理財的風險
4-4智慧套利：幣圈常見的期現套利策略
・幣安智慧套利：期現套利的原理・如何申購幣安智慧套利・期現套利的風險：小幣的費率波動大、資金費率逆轉、價差風險、強平風險
4-5活動與空投收益：Launchpool、HODLer
・幣安Launchpool新幣挖礦・持有$BNB參與Launchpool，不用手動質押・HODLer：獎勵$BNB長期持有者的空投活動・空投理財策略：搭配借貸使用・參與空投活動的風險
4-6合約與保證金交易
・合約是什麼？跟現貨有什麼差別？・合約可以雙向操作・槓桿是什麼？合約保證金是什麼？・永續合約與季度合約的差異・U本位與幣本位合約的差異・開啟合約帳戶：考題分析・合約操作教學1：入金合約帳戶・合約操作教學2：介面介紹・合約操作教學3：實際開單範例・合約交易策略1：保護現貨多單・合約交易策略2：套保操作・合約交易策略3：期現套利・合約交易策略4：基差套利・合約交易策略5：透過槓桿放大部位・合約交易策略6：透過槓桿釋出彈性資金・合約交易風險1：價格不變，倉位不見・合約交易風險2：長期持有的資金費用成本
4-7質押借幣
・質押借幣是什麼？・幣安借幣的實際操作・借幣用途1：活用資產作為消費使用・借幣用途2：用質押借幣來做空・借幣用途3：短期獲得其他代幣的使用權・借幣用途4：借出代幣進行金融操作・借幣用途5：反向期現套利・質押借幣的風險：利率快速上調，質押率短期飆升
4-8雙幣理財
・雙幣理財是什麼？・最低價買入：投入USDT，沒買到就賺獎勵，買到就承擔幣價風險・高價出售：投入加密貨幣，沒賣出就賺幣本位獎勵，賣出就承擔機會成本・雙幣理財策略與其風險
4-9網格交易機器人
・網格交易是什麼？・網格交易的參數：上下限、格數、等比或等差網格・合約網格與現貨網格的差異・如何在幣安開啟網格交易・網格交易適合的情境與風險
4-10【進階1】幣安Alpha是什麼？
・空投門檻：由Alpha積分決定・如何刷Alpha積分？・刷Alpha積分的技巧・代幣生成事件（TGE）・幣安Alpha空投的風險
4-11RWUSD、BFUSD、LDUSDT
・RWUSD：透過加密貨幣獲得美國短債殖利率・BFUSD：讓幣安幫你進行期現套利，同時可作為合約保證金・LDUSDT：可以賺取活期利息的合約保證金資產・RWUSD、BFUSD、LDUSDT的比較
4-12【進階2】鏈上理財的實際操作範例
・鏈上操作示範：Venus借貸平台

第5章｜叢林般的加密貨幣世界
5-1為何幣圈常與詐騙連在一起？
・方便的特性成為詐騙集團的工具・加密貨幣有詐騙，但絕非只有詐騙
5-2常見的加密貨幣詐騙
・假投資平台、假官方平台・沒那麼多熱心網友：私訊一律先當詐騙・假的官方社群、假冒官方的推文留言・好到不可思議的高收益：很有可能是詐騙（挖礦、質押、流動性挖礦……）・新聞上看到的恐怖事件：來自場外交易・USDT也有假的？別不小心成為洗錢共犯：黑U・買賣假幣詐騙・假空投活動詐騙・假錢包詐騙：熱錢包、冷錢包都要小心・最精妙的詐騙手法：假約訪真詐騙・馬斯克向大眾募資？用AI造假的詐騙直播・貔貅盤：買了不能賣的幣・假裝洩露助記詞，別以為撿到錢・小心無KO的假單・ICO／IDO募資詐騙：捲款的項目方・非詐騙但也差不多：無能經營的項目方
5-3防範詐騙的準則
・留意真正的「官方資訊」・新手不要進行鏈上操作・疑神疑鬼最安全・沒有免費午餐
5-4加密貨幣高波動、高報酬與高風險
5-5「可能損失全部本金」不只是標語：交易所倒閉
・Mt.Gox倒閉事件・FTX倒閉事件・數不清的駭客事件與小型加密貨幣交易所倒閉事件・幣圈人養成的習慣：一有風吹草動就要跑

結語｜留意風險，提升認知，持續在加密貨幣的世界裡自由探索

作者序｜想一窺「圈內」世界？本書是你最放心的安全嚮導
前言｜即使不投資也必須瞭解！加密貨幣常見Q&A

幣圈入門101｜進入幣圈前必知的各種名詞
・交易所、鏈、地址・幣圈常見術語・幣圈新聞專有名詞・代幣、項目、投資相關專有名詞・社群平台常用術詞與俚語

第1章｜加密貨幣的定義、種類與價值
1-1常見的加密貨幣種類
・比特幣・公鏈幣・平台幣・迷因幣・穩定幣・遊戲幣・治理代幣・RWA代幣・隱私幣・功能型代幣・NFT・其他各式各樣的加密貨幣・同時具備多種用途的代幣
1-2如何評估一個幣的價值
・先談市值：為何有的幣價那麼高、有的價格那麼低？・「代幣經...