鄉民的提早退休計畫〔觀念版〕

「指數基金教父」約翰．柏格指定必讀
每日點擊率高達450 萬次的柏格頭論壇，
超過20年、上百萬人見證的成功投資法！

　　每天泡在網路討論版找同好聊股票，跟著鄉民一起膜拜少年股神，
　　看到大大的投資績效好羨慕，但卻總是不知道該怎麼做才能像大大們一樣？
　　別擔心！曾在論壇上PO過數萬篇專業文章，深受眾鄉民景仰的超級投資大大，
　　教你用最簡單的方法，達成最穩健的投資績效！

　　1998年出現一群奉行指數投資的人，他們在晨星的網站上建立起「柏格頭」論壇。這個論壇專門討論，由領航投資創始人約翰（傑克）．柏格所支持的指數化投資。也就是說，這個論壇以柏格的投資理念與作法做為基礎，提供參與論壇的「鄉民們」達到財務自由或提早退休所需的資訊與知識。

　　本書的作者泰勒．雷利摩爾，就是柏格頭創版人之一、約翰・柏格的頭號粉絲，更是柏格頭論壇的超級大大，也是資深的投資達人，他和其他鄉民（另一位本書作者梅爾‧林道爾）一起在論壇上發表了多達8.4萬篇的文章，堪稱是鄉民們崇拜不已的論壇大神，連指數化投資大神約翰．柏格也佩服他的傳教熱情！

　　為了幫助更多投資人，於是泰勒．雷利摩爾等人在具有200年歷史的出版商約翰威立（Wiley）支持下，出版了這本書。

　　☆匯集上百萬鄉民之智慧，史上最強的投資指南！
　　本書的內容奠基於上百萬鄉民的投資需求與迷思。
　　很多鄉民都期盼成為下一個少年股神，每天在股海中殺進殺出，
　　然而其中成功者卻非常罕見，更多的是一時失誤就慘賠到被洗出場。
　　昨日少年股神，今日卻淪落到睡公園，這種勸世言論在論壇上也不時可以看見。
　　那麼，身為一位聰明的投資人，
　　你是想要天天花時間鑽研選股標的，看盤看到眼花卻也不保證能獲得良好績效？
　　還是想要躺著就能穩定獲得每年7～9%的穩定績效，
　　多餘時間拿去享受人生，讓穩定的利滾利幫你提早退休？
　　如果你覺得後者更好，那你一定要看這本書！

　　☆每年能穩定獲得7～9%穩定績效的投資法，到底是什麼？
　　數十年來，柏格頭論壇的眾多鄉民討論出的精華論點，那就是－－
　　保證能讓一般投資人安穩退休的投資法，就是「指數化投資」。
　　而論壇的頭號大大泰勒更具體的將投資步驟簡化為：「先理財，再利用低成本的指數型基金投資。
　　只要這樣做，每年只要花一點時間，就能穩定打造良好的投資組合，從此不再煩惱投資這回事！

　　☆指數化投資有什麼好處？怎麼運用指數型基金來進行指數化投資？
　　領航投資的創始人、受全世界超過千萬人吹捧的約翰（傑克）．柏格，
　　發明了供散戶投資的指數型基金，被《財星雜誌》譽為20世紀四大投資巨頭之一。
　　他認為，投資越簡單越好。
　　必須盡可能壓低投資的成本，才能創造穩定的績效，
　　但是當時市面上卻沒有這種符合他理念的投資標的，最後他才決定自己辦一個。

　　投資成功的三關鍵是：低成本＋多樣性＋買進持有。
　　指數化投資就有這三要素，它強調要利用被動型的指數基金（含有「低成本」和「多樣性」兩要素）做投資，而且長期投資（代表「買進持有」）下，通常可獲得的年報酬率會接近市場報酬率（約7～9%）。
　　因此，我們只要先學會理財，在日常生活開支中，省出一筆金額用來投資，
　　再將這筆金額放入最穩定安全的指數型基金，
　　日積月累，就能像滾雪球一樣，滾出一筆可觀的財富，幫助我們實現提早退休的夢想！

　　☆啊！投資要成功，真的就這麼簡單嗎？
　　是的，就是這麼簡單！但跟減重一樣，困難的是「堅持到底」（Stay The Course）。原因在於，我們貪婪與恐懼的情緒。當我們看到，鄰居或親戚因為股市大好而大賺一筆時，很容易想賺得更多而動搖；當股市走空頭、崩盤時，又會因立即的虧損而恐懼。記住，這時請遠離市場，遮蔽噪音，保持原來的生活節奏。

　　☆這麼簡單的方法，為什麼我之前都不知道？
　　就是因為這方法太簡單不起眼，所以更不容易被注意到。
　　其實，剛開始柏格在開創這種投資方式的時候，曾經受到很多市場相關人士的排斥，
　　幸好，柏格頭論壇這一票堅定的死忠粉絲，願意追隨他的理念，熱情推廣這種投資思維，
　　而本書就是柏格頭論壇的眾多鄉民的智慧結晶，
　　全書分為兩部分，先談成功投資（財務自由、提早退休）的16個重要觀念，再是達成投資目標的7件事。循序漸進的討論，理債、複利、投資標的、通膨、儲蓄等，到簡單的投資、合理的資產配置，降低投資成本、稅負……，雖然內容豐富，但非常實用易懂。

　　無論你是剛剛開始投資的新手，或是進行投資決策時會產生些許不安、具有有限投資經驗的投資者，還是正在尋找正確的理財方向、具備長期投資經驗的投資者，相信都能透過對本書提高管理個人資金和投資能力，讓自己的財富保值、增值，以達成提早退休的夢想。

專業推薦

　　Jet Lee的投資隨筆部落格版主 Jet Lee
　　竹軒的理財筆記版主 竹軒
　　「效率理財王」版主 余家榮
　　大詩人的寂寞投資筆記版主 陳思聖
　　財經作家 綠角
　　PG財經筆記版主 蔡至誠
　　（依姓氏筆畫排列）

好評推薦

　　「我經常被要求推薦一本基礎的投資好書，自從《鄉民的提早退休計畫》出版以來，它就一直是我的首選。這本書把重點放在所有正確的事情上：維持節儉生活方式的好處、保持低投資成本，以及建立一個簡單、易維護的投資組合。重要的是，它還告訴投資者，什麼是他們可以放心置之不理的——即每日的市場動向與最新的『熱門』投資產品。這本書的建議將禁得起時間的考驗。」——克莉絲汀．班茲（Christine Benz），晨星公司（Morningstar, Inc.）個人理財總監

　　「約翰．柏格在近四十年前就開始改革共同基金行業。他看到一個高費用、追逐私利、標準的美國南方男子的關係網，他認為這是錯誤的。柏格認為，投資公司的目的是要以投資者為中心。他的想法變成了一場革命。《鄉民的提早退休計畫》是柏格的遠見所帶來的巨大變化的見證。這本書中的觀點，為無數的投資者省下不必要的數十億美元費用。在此向泰勒、梅爾、麥可致敬，感謝他們完成這本出色的書。」——理查．菲利（Rick Ferri），特許財務分析師（CFA），Portfolio Solutions LLC公司創辦人

　　「《鄉民的提早退休計畫》闡述了一種老練且行之有效的成功投資方法。然而，它所傳達的儲蓄、多角化投資、平衡、低成本投資組合、保持簡單的訊息，很容易被各種不同經驗的投資者所理解。無論你的投資智慧如何，這本書提供了許多解釋得很清晰的投資見解，它是通往財務成功的偉大路線圖。」——喬治．U．加斯．索特（George U. “Gus” Sauter），領航集團已退休投資長

　　「我在這本書中看到最好的全方位儲蓄、債務管理、投資、保險、財務規劃的解決方案。用一週的拿鐵為代價，你就能保住自己的未來。」——威廉．伯恩斯坦（William J. Bernstein），效率前緣顧問公司（Efficient Frontier Advisors, LLC）共同創辦人，《智慧型資產配置》（The Intelligent Asset Allocator）、《投資金律》（The Four Pillars of Investing），以及《投資人宣言》（The Investor’s Manifesto）等書作者

　　「這本書寫得極具吸引力、風趣、又謙遜，是由三位已退休、自學成才的投資者所寫的，他們本身已經成為理財規劃與投資方面的專家。在這本書中，他們分享了自己在逆境中學到的東西。那就是相信他們選擇的導師約翰．柏格——提倡投資低成本、具稅務效率的共同基金，以及在所有財務決策中使用常識——的智慧。此外，作者已經掌握到他們主題的複雜之處，因此他們能夠簡單、清晰的解釋財務金融概念。讀者與客戶經常要求我推薦一本理財投資方面的書。我會推薦這本。」——凱．H．卡明（Kay H. Kamin），Sutton Place Financial Inc.總裁，《Today’s Chicago Woman》金融專欄作家

　　「《鄉民的提早退休計畫》提供了從網路最著名的投資討論板上的數千篇貼文中，濃縮出來的智慧。作者們結合了樸實無華的常識與高級的財務經濟學，同時也提供了清楚易懂、簡潔、易於遵循的行動計畫，這個計畫既高效、低成本、低風險、又容易維護。閱讀，然後收穫吧！」——法蘭克．阿姆斯壯三世（Frank Armstrong III），認證理財規劃顧問（CFP），Investor Solutions, Inc.總裁

　　「從初學投資者到退休人士，《鄉民的提早退休計畫》充滿了簡單又老練的投資建議，為成功的投資策略提供了豐富的資源。這本書寫得既幽默風趣、清晰易懂、又有智慧，肯定會成為長期投資者的寶貴資源。」——比爾．蘇西斯（Bill Schultheis），《咖啡館投資哲學》（The Coffeehouse Investor）作者

作者簡介

泰勒．雷利摩爾（TAYLOR LARIMORE）

　　被《Money錢》（Money）雜誌稱為「領航死忠粉絲元老」，約翰（傑克）．柏格稱泰勒為「柏格頭之王」。與林道爾在論壇上發表過令人印象深刻的8.4萬則貼文，幫助一般投資人學習柏格頭的投資方式。

梅爾‧林道爾（Mel Lindauer）

　　美國認證基金分析師（CFS）、財富管理專業人員（WMS），被傑克．柏格（Jack Bogle）稱為「柏格頭王子」。他是富比士網站的專欄作家，也是柏格頭團體的領導人之一。

麥可．勒巴夫（Michael LeBoeuf）

　　博士、作家、商業顧問、職業演說家，曾任新奧爾良大學管理學教授。著有《賺錢，也賺幸福》

譯者簡介

劉奕吟

　　曾任投信公司產品經理、機器人投資顧問公司研究員，目前為自由工作者。譯有《FinTech金融科技聖經》（合譯）、《指數革命》、《讓散戶賺起來》。