混沌操作法II：二十一世紀投資新觀念

我並不是很認同翻譯該本書局的出版社，在其內容簡介裡，提及此書是告訴投資人如何預測，事實上，本書並沒有教投資者如何作預測，但反而，在解釋交易的本質與根本結構，還有交易者的心裡等，有非常明徹的智慧蘊含其內。



我這幾天已經把「混沌操作法II」給從頭逐字精讀，因為，光是"混沌(Choas)" 這兩個字就非常地吸引我汲於瞭解 "什麼是混沌？"、"為什麼是混沌？"。 我非常認同，作者提及交易者應該與市場的本質的打交道，而市場是混沌的產物—在交易者不穩定的心理烈焰燉煮之下，市場是一鍋滾燙的熱鍋。



若認同「混沌」是大自然的產物，而「混沌理論」的主要貢獻是它對於「自然界現象的觀察」，而最重要的關鍵是，大自然與商品市場之間的碎形(Fractal)維度非常相似，這顯示市場是自然的函數，而不是由人類左腦設計出的一種程序。



混沌並不是指隨機性質而言，事實上剛好相反。混沌代表一種較高層次的秩序，在這個領域內，隨機性質與刺激才是組織原則，而不是傳統物理學中的「因果關係」。自然界與人腦，所展現的都屬於混沌現象；由於市場也屬於自然界的一部份，並反映人類的行為，所以市場所展現的也是一種混沌現象。



這可是非常重要的關鍵！！ 到底市場是具有線性的性質，還是非線性的性質呢？ 線性的性質會重視左腦的邏輯分析、推理；而非線性的性質則是重視右腦的直覺與創意。我個人是認同市場是混沌的，是無法被分析出來的，我們只能觀察並學習順著市場的"勢" 而走，但不可能作預測，所以交易者本身的學習與修練，會著重在如何瞭解市場的根本結構，並進而內化交易者本身的根本結構，而能與市場的根本結構相互融合，這才是將抗力減至最小途徑的致勝之道。



「混沌操作法」第二版與第一版在操作方法的內容上有顯著的不同，不過，對於根本道理，卻完成是一樣，10 年前作者所領悟的「道」，到 10 年後，本質仍是一樣，只是方法與技巧是更加地萃煉，更形以簡單的工具(如鱷魚指標)來呈現有效的非線性(混沌)技巧。



第二版的前半部，完成都是訴說「心法」，對於許多馬上想要找到如何"用" 的交易者來說，可能會很無趣，但事實上，本書真正的精髓絕對就是在這些「心法」的根本道理。例如，在第三章「界定根本結構」，作者分析市場能量的基本原理，得出三個主要根本道理：



一、能量永遠會循著抗力最小途徑發展。

二、抗力最小途徑的決定因子，是通常不可見的根本結構。

三、這種始終存在而通常不可見的根本結構，可以被發現，並加以改變。



當交易人在交易過程中，會感受到生理上的緊張與心理上的壓力，你就不是「順勢而為」。一旦瞭解何謂市場的根本結構，並與市場的行為融合為一體，你會「像蝴蝶般的飛舞，像蜜蜂般的採密」。



很有意思，「順勢而為」在本書的解釋，已經不只是「跟隨走勢」而已，事實上，本書甚至還教你如何「買高賣低」，這是「逆勢」的操作，因為「順勢」不可能買高賣低。但本書已把「順勢而為」昇華為更高的層次，係指交易者當能認知市場的根本結構後，再來就是學習與修練如何與市場融合為一體，我並不是為了改變自我而改變；我是因為完全瞭解自我而改變。



同時，本身也採用與軟體開發一模一樣的哲理：漸增與漸進(Incremental and Iteration, I&I)，將交易者界定為五個層級，在每一個層級中，所要達成的目標與運用的工具，第二版反而沒有講到細節，而必須參考第一版的詳細內容。從初學者循序漸進而成為交易專家，不同的層次，傳不同層次的法，但本質仍是一樣的，從前三個階層之間的"量變"，再提升至後兩個階層的"質變"。



作者總共出版了一系列的三本書籍，第二本書名是「嶄新交易層次(New Trading Dimensions)」，不過國內出版社並沒有代理翻譯，從 Amazon 網站所看到該書的概要與目錄，應該是介紹了許多當時(1998)該作者的團隊所創見的一些混沌指標，同時也衍生至第三本書的應用，例如 "萬能的鱷魚"、"碎形"、AO(Awesome Oscillator)動能等。



本書因為主要擺在探討本質的根本道理與心理層面，所以若一般交易者只是把它看成是另一種"方法論(Methodology)"，抱著只想學 "新" 的技術指標，卻無法從內心認同的話，這本書應該幫助就不會太大。但若能接受抽象性的混沌理論，認同市場如同大自然，看似無序，卻又能釐出更高一層的次序，那麼，我建議第一與第二版一定要同時買來看，最好也能從 Amazon 購買第二本(我已經預訂第二本了)。從沒想到，在交易市場中，作者能竟然引進混沌理論(在數學中的應用就是微積分)並應用在實際的交易而能取得極大的成就(當然就是獲利囉)，其內蘊含著太多的智慧，絕對有待於交易者來發掘並得而內化，最終不僅是取得實質的金錢報酬而已，而更能讓心靈獲得最大的滿足。